你听说过“量化投资”吗？

有人说它是“神秘的投资黑匣子”有人觉得它是“代码大神的实力展示”。

接下来，我们就来聊聊，“量化投资”到底是什么。

什么是量化投资？

量化投资，是基于大量金融市场历史数据，将投资理念和投资策略，借助数量化、系统化、工程化的方法和工具，不断验证表达为量化模型，再依照模型去进行金融市场的分析、判断和交易的策略。

听起来有点绕？举个生活化的例子来理解：

假设你想在小区楼下开一家奶茶店：

主观感性的思路：感觉这里人多、年轻人多，应该能赚钱，于是找个店面就开。

量化的思路：先统计1个月内小区的人流量、年龄段分布、消费习惯，再调研周边奶茶店的销量、客单价，对照营业成本，用模型算一算开店的盈利概率、毛利率、净利率，最后再决定开不开、开哪种。

同样是开店，一个靠"感觉"，一个靠"数据"。量化投资，就是把后者这套逻辑用到投资上——把投资理念变成具体规则，用"数据+模型"定下投资纪律。

量化投资：用纪律代替情绪

量化投资将投资理念和策略落地成了具体的规则，在交易决策环节，用机器代替“感觉、经验”做决策，明显减少心理因素对投资绩效的影响，可以有效约束“人性弱点”。

它的优势是：

理性主导：交易由模型触发，而不是情绪触发

不"拍脑袋"：每笔交易背后都有数据和规则支撑

覆盖更广：能同时扫描、分析大量标的，不靠人肉盯盘

在实操中，量化投资的应用日渐广泛。

比如，投资策略为指数量化增强、主动量化、量化对冲等一系列不同风险收益特征的公募基金产品，就将量化投资策略运用在基金的投资中，成为了很多投资者参与量化投资的投资选择。

量化投资是如何落地应用的？

建立有效且长期可执行的量化投资研究模型，通常会包括以下几个关键环节：

以上就是量化投资的基本情况啦，不过，相信大家对量化投资还有其他疑问，比如，量化投资属于被动投资吗？我们下期再一起聊一聊。

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